ETF eller fond?
Har du bestämt dig för att investera passivt och utnyttja marknadens genomsnittliga avkastning? Nästa fråga är: med vilket verktyg gör du det? Valet mellan en traditionell investeringsfond och en börshandlad fond (ETF) beror framför allt på dina investeringspreferenser, dina sparbelopp och hur mycket kontroll du vill ha.
Båda är utmärkta sätt att bygga förmögenhet på, men de har några avgörande skillnader som påverkar investerarens vardag.
Vad är skillnaden mellan en ETF och en vanlig fond?
Den största praktiska skillnaden ligger i hur handeln sker.
ETF: Du handlar på börsen i realtid. Om du trycker på köpknappen kl. 14.00 vet du exakt pris direkt och affären genomförs omedelbart. Det går snabbt och ger full kontroll.
Fond: Du tecknar eller löser in fondandelar till ett nettovärde (NAV) som oftast beräknas en gång per dag. Du vet inte det exakta priset på förhand, utan det fastställs senare vid dagens slut.
Investera i euro eller i enheter?
Detta är för många nybörjare den allra viktigaste tekniska skillnaden:
I fonder investerar du i euro: Du kan investera exakt den summa du vill i en fond, till exempel jämnt 50 euro eller varför inte 15,32 euro. För denna summa får du motsvarande mängd andelar i bråktal.
I ETF:er köper du antal: Eftersom en ETF fungerar som en aktie, köper du den oftast i hela andelar. Om en ETF-andel kostar 75 euro kan du köpa en, två eller tio – du kan inte investera ”exakt en hundralapp”, utan köpbeloppet anpassas efter andelspriset.
Med Nordnets månadssparavtal kan du automatisera även ETF-köp, men investeringsbeloppet avrundas alltid nedåt till närmaste hela andel.
Kostnader och avgifter
Avgifter är investerarens värsta fiende, och strukturen skiljer sig mellan dessa två:
I ETF-fonder är de löpande kostnaderna (förvaltningsavgifterna) ofta marknadens lägsta (till och med under 0,10 %). Som motvikt betalar du dock ofta courtage när du köper och säljer, precis som med aktier.
I traditionella fonder är de löpande kostnaderna ofta något högre, men hos Nordnet tas inga tecknings- eller inlösenavgifter ut för dessa.
Tips: Om du investerar små summor åt gången är en traditionell fond ofta billigare. Om du däremot investerar större summor på en gång erbjuder ETF:er ett bredare urval.
Beakta även beskattning och utdelningar
Det finns två typer av både fonder och ETF:er: ackumulerande andelar (som automatiskt återinvesterar utdelningarna) och utdelande andelar (som betalar ut utdelningarna till ditt konto).
För en finländsk investerare är ackumulerande andelar nästan alltid förnuftigare, eftersom den automatiska återinvesteringen av utdelningar ökar ränta-på-ränta-effekten utan att du behöver betala skatter och courtage däremellan.
Investeringscoachens tips
”Det finns inget rätt eller fel svar här, det finns bara olika stilar. Om du vill investera exakt 50 euro automatiskt varje månad utan att tänka på aktiekurser en sekund, då är en traditionell fond ditt val. Om du å andra sidan vill känna aktiemarknadens puls, bestämma ditt köpögonblick till sekunden och tillämpa mer specifika teman på din portfölj, använd ETF:er. Kom ihåg: du kan också dela upp din portfölj så att huvuddelen består av fonder och krydda den med intressanta ETF-teman.”
Har du gjort ditt val?
Nu vet du skillnaderna mellan en traditionell fond och en ETF. Vilken väg känns rätt för dig just nu? Du kan läsa båda guiderna eller hoppa direkt till ämnet som intresserar dig.
Hur väljer man en fond? Välj den här om du värdesätter tydlighet och vill investera det belopp du vill utan att oroa dig för börsens öppettider, kursfluktuationer under dagen eller tekniska detaljer.
Hur väljer man en ETF? Välj den här om du vill ha full kontroll över när du köper, tillgång till mycket specifika teman (som teknologi eller råvaror) och aktiemarknadens realtidspuls för din portfölj.
6