Sijoitusvakuutus arvo-osuustiliä edullisempi kansainvälisessä osakekaupassa

Tässä artikkelissa tarkastellaan kansainvälisen osakekaupan välityspalkkioita kahden eri sijoitusmuodon välillä: arvo-osuustili (AOT) vs. sijoitusvakuutus (SV). Nordnetin AOT-asiakkaan hinnasto perustuu neljään portaaseen, joista neljäs taso on kallein ja ensimmäinen taso edullisin. Logiikka on – muille kuin Active Trading- ja Private Banking -asiakkaille – seuraavanlainen:

Alla olevassa esimerkkilaskelmassa käytetty Taso 3 on tarjolla arvo-osuustilin kautta sijoittavalle, joka on tehnyt viimeisen kalenterikuukauden aikana 1–10 kauppaa (ks. AOT-hinnasto). Sijoitusvakuutuksen välityspalkkio taasen ei ole riippuvainen asiakkaan aktiivisuudesta (ks. SV-hinnasto). Taulukossa on eritelty arvo-osuustilin ja sijoitusvakuutuksen kustannuksia:

Ohessa laskennallinen esimerkki sijoittajasta, jonka salkku on 10 000 euron suuruinen ja joka tekee kuukausittain yhden 1 000 euron suuruisen kaupan Suomen markkinalla.

Kuluja vertailemalla huomataan, että välityspalkkioiden osalta sijoitusvakuutus on edullisempi, mutta kun huomioidaan myös hallinnointipalkkio, arvo-osuustili tulee edullisemmaksi.

Jos kohdemarkkinana on Suomen sijaan USA, ero välityspalkkioissa kasvaa niin paljon, että kustannuksien osalta sijoitusvakuutus on halvempi vaihtoehto.

Laskelmat eivät huomioi valuutanvaihdon kustannuksia, vakuutuspreemiomaksuja tai eri tilityyppien verokohtelun tuomia tuottoeroja.

Edullisempien välityspalkkioiden lisäksi sijoitusvakuutuksella saat myös muita hyötyjä:

• Kertynyttä tuottoa ei veroteta sijoitusvakuutuksen sisällä, jos vaihdat voitollisia sijoituskohteita. Maksat veroa vasta silloin, kun nostat rahaa ulos sijoitusvakuutuksesta.

• Suomalaiset ja norjalaiset osingot maksetaan sopimukseen täysimääräisesti ilman ennakonpidätystä.

• Tuotto-osuudellisten ETF:ien osalta ei myöskään pääsääntöisesti pidätetä ennakkoveroa. Muista ulkomaisista osingoista pidätämme vain ulkomaisen lähdeveron.

• Lisäksi voit valita sijoitusvakuutukselle edunsaajan. Edunsaajan valitseminen mahdollistaa sijoitusvarallisuuden kohdentamisen ilman testamenttia, ohi kuolinpesäselvittelyn.

Tämä kirjoitus on julkaistu alunperin Nordnet Blogissa Nordnetin työntekijän nimissä ja siirretty myöhemmin Nordnet Kouluun.

Sijoitusvakuutuksen myöntää Nordnet Livsforsikring AS Suomen sivuliike. Nordnet Livsforsikring AS Suomen sivuliike myy sijoitusvakuutusta Nordnet Bank AB Suomen sivuliikkeen avulla.